Выплата вознаграждения сотрудникам и консультантам в токенах

Приведенная ниже авторская статья была написана Майклом Хандельсманом для сайта Kelman.Law.

Разработчику обещают 100 000 токенов, которые будут выплачиваться в течение двух лет. Консультанту предлагают процент от общего количества токенов за содействие развитию проекта. Обе схемы кажутся простыми, пока не происходит задержка запуска, не изменяется объем эмиссии или кто-то не уходит из проекта, не получив положенную долю.

Соглашения о вознаграждении в виде токенов должны точно объяснять, что получает получатель, когда оно должно быть предоставлено и что произойдет, если проект изменит курс. Для компаний, имеющих сотрудников или консультантов в США, эти условия также должны соответствовать требованиям трудового законодательства, законодательства о ценных бумагах и налогового законодательства.

Определите вознаграждение и ответственную организацию

Начните с определения юридического лица, дающего обещание, и организации, выпускающей или владеющей токенами. Если команда нанята компанией-разработчиком, но выпуском управляет отдельный фонд, в документах должно быть прописано, как работодатель получит токены и кто несет ответственность в случае невыполнения обязательств по выдаче. Получите необходимые корпоративные одобрения перед предоставлением вознаграждения.

Будьте в курсе
движения ваших монет

Алерты, котировки в реальном времени и новости рынка — в одном приложении

Наведите камеру телефона, чтобы установить

4,8 на основе 40 К оценок в App Store и Google Play

Распределение также должно быть поддающимся измерению. В обещании о предоставлении «0,5 % от общего объема токенов» должны быть указаны соответствующий объем, дата оценки, а также то, как последующий выпуск, сжигание или миграция токенов повлияют на расчет. Награда в виде «токенов на сумму 50 000 долларов» должна содержать дату оценки, источник ценообразования и резервный вариант на случай неликвидного рынка.

Опишите права, связанные с вознаграждением. Получатели должны понимать, получают ли они существующие токены, договорное право на будущие токены, опцион или денежную выплату, привязанную к стоимости токенов. Любые права на долю в капитале, управление или доход должны быть четко указаны.

Разграничьте вступление в права владения, передачу и возможность переуступки

Договорное вступление в силу определяет, когда выполняются определенные условия по оказанию услуг или достижению результатов, связанные с вознаграждением. Поставка определяет, когда токены должны поступить к получателю. Ограничения на передачу определяют, когда получатель может продать токены или иным образом распорядиться ими. Эти события могут происходить с разницей в несколько месяцев, и налоговое законодательство может применять собственное определение вступления в силу.

Например, консультант может заработать 25 % от выделенного объема через шесть месяцев, получить его после определенного события генерации токенов и оставаться подверженным дальнейшему ограничению на передачу. В соглашении должны быть четко прописаны все этапы и указано, сохраняются ли вступившие в силу права после ухода консультанта до момента передачи. Любые условия продолжения оказания услуг должны согласовываться с условиями вступления прав в силу и применимым законодательством.

Укажите дату начала вступления прав в силу, наличие периода «клиффа», график выплаты и условия, связанные с результатами деятельности. Этапы должны поддаваться объективной оценке, при этом должен быть предусмотрен процесс подтверждения их завершения и урегулирования разногласий.

Учтите возможные задержки запуска и изменения в проекте

Формулировка «Токены будут переданы при запуске» оставляет значительное поле для разногласий. Означает ли «запуск» развертывание смарт-контракта, активацию сети, первое публичное распределение или листинг на бирже?

Определите условие срабатывания и крайний срок передачи. Проработайте, что произойдет, если проект откажется от токена, отложит запуск на неопределенный срок, сменит блокчейн или выпустит замещающий актив через другую организацию. Стороны должны решить, приведут ли эти события к замещающему вознаграждению, денежному обязательству, сохранению прав или прекращению вознаграждения, с учетом применимого законодательства.

Приостановка, связанная с соблюдением нормативных требований, должна иметь четко определенные основания, требования к уведомлению и процедуру повторной оценки возможности выполнения обязательств. В соглашении также следует указать, какие поправки требуют согласия получателя. В нашей статье о невыданных ассигнованиях токенов обсуждается, как эти вопросы могут перерасти в споры.

Объясните, что происходит при прекращении отношений

Положения о прекращении отношений должны отдельно регулировать вопросы, касающиеся незакрепленных вознаграждений, закрепленных, но невыданных токенов, а также токенов, уже переданных. Определите понятие «ваговая причина», возможности исправления ситуации, а также укажите, изменяют ли исход ситуации увольнение по собственному желанию, увольнение без уважительной причины, смерть, утрата трудоспособности или продажа бизнеса.

Если у компании есть право на выкуп или обратное взыскание, объясните его объем, срок реализации и ценообразование. Проверьте эти положения на соответствие применимым законам о труде и заработной плате, прежде чем полагаться на них для аннулирования вознаграждения.

В соглашениях с консультантами также следует описывать фактические услуги, ожидаемую доступность, конечные результаты, обязательства по конфиденциальности и право собственности на результаты работы. Это упрощает установление связи между услугами и вознаграждением.

Структурируйте оплату труда сотрудников с учётом требований к заработной плате

В отношении сотрудников, на которых распространяется данное законодательство, федеральные нормы по заработной плате, как правило, требуют выплаты минимальной заработной платы и сверхурочных в наличной форме или в виде оборотного инструмента, подлежащего оплате по номиналу, с учетом определенных исключений. Компании не должны предполагать, что передача токенов по проекту удовлетворяет этим требованиям.

Разумным отправным пунктом является соблюдение применимых требований к заработной плате посредством выплаты заработной платы в долларах в соответствии с законодательством, с отдельно документированными поощрениями в виде токенов. Дополнительные вознаграждения по-прежнему требуют проверки: федеральные правила, касающиеся сверхурочной работы, могут требовать включения бонусов в базовую ставку, если не применяется исключение. Законодательство штатов и местные законы о заработной плате также могут защищать заработанное вознаграждение в токенах или ограничивать способы выплаты, задержки, удержания и лишение права на вознаграждение. Название вознаграждения «бонусом» не решает этих вопросов.

Классификация работников также имеет значение. Название кого-либо «консультантом» или «подрядчиком» не определяет его статус. В руководстве Министерства труда по вопросам неправильной классификации объясняются последствия отношения к сотруднику как к независимому подрядчику. В случае международной команды следует получить консультацию по законодательству, применимому в стране, где работает каждый сотрудник.

Перед тем как сделать предложение, ознакомьтесь с требованиями в отношении ценных бумаг

Анализ ценных бумаг должен охватывать токен и конкретные условия вознаграждения. Если речь идет о ценных бумагах, перед предложением вознаграждения необходимо обеспечить действительную регистрацию или получить разрешение на исключение из требований.

Правило 701 может распространяться на определенные компенсационные предложения, осуществляемые соответствующими требованиям эмитентами, не обязанными предоставлять отчетность, в рамках письменных планов или договоров. Оно предусматривает ограничения на предложение, обязательства по раскрытию информации и требования к получателям. Соответствующие требованиям консультанты и советники должны быть физическими лицами, добросовестно предоставляющими услуги эмитенту или указанным связанным организациям. Эти услуги не могут включать привлечение капитала, а также продвижение или поддержание рынка ценных бумаг эмитента.

Правило 701 применимо к сделкам эмитентов, отвечающих установленным критериям; оно не освобождает от обязательств перепродажу ценных бумаг работодателем, владеющим ценными бумагами другого юридического лица. Поэтому отдельные фонды и девелоперские компании должны тщательно анализировать эмитента, корпоративные связи и договоренности об оказании услуг. Роль консультанта в привлечении капитала или продвижении токенов также требует специального анализа.

Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC) поясняет, что ценные бумаги, выпущенные в соответствии с Правилом 701, являются ценными бумагами с ограничениями. Наступление срока вступления прав в силу не делает их свободно обращаемыми. Применимые законы штатов о ценных бумагах и федеральные требования по борьбе с мошенничеством остаются в силе.

Планируйте оценку и налоги до передачи

В случае прямой выплаты неограниченной конвертируемой виртуальной валюты, согласно Уведомлению IRS № 2014-21, доход в виде вознаграждения, как правило, оценивается по справедливой рыночной стоимости валюты в долларах США на момент получения. Выплаты сотрудникам, как правило, сопровождаются обязательствами по удержанию налогов, уплате налогов на заработную плату и заполнению формы W-2. Независимые подрядчики, как правило, учитывают доход от оказания услуг и могут подлежать уплате налога на самозанятость.

Ограниченное в обращении имущество требует отдельного анализа. В соответствии с разделом 83 доход в виде вознаграждения, как правило, возникает после передачи имущества и его фактического вступления в право владения в соответствии с налоговыми правилами, при отсутствии действительного выбора или иного применимого исключения. Налогооблагаемая сумма, как правило, отражает справедливую рыночную стоимость на тот момент за вычетом любой суммы, уплаченной за данное имущество. Не следует предполагать, что договорная дата вступления в право владения и дата признания для целей налогообложения совпадают.

В соглашении следует разъяснить метод оценки и порядок финансирования применимых удержаний. Сотрудник может столкнуться с налоговыми обязательствами при владении токенами, которые не могут быть легко проданы. Компании необходим оперативный план по зачислению заработной платы и отчетности; положение, возлагающее на получателя ответственность за уплату личных налогов, не освобождает работодателя от его обязательств.

В случае соответствующих критериям передач имущества, права на которое практически не вступили в силу, выбор в соответствии с разделом 83(b) может ускорить признание дохода от вознаграждения на дату передачи. Инструкции IRS, как правило, требуют подачи декларации в течение 30 дней после передачи имущества. Выбор этого варианта требует индивидуальной налоговой консультации: если впоследствии имущество будет утрачено, ранее включенный доход от вознаграждения, как правило, не может быть вычтен в связи с этой утратой. Согласно положениям раздела 83, нефинансируемое и необеспеченное обещание о будущем предоставлении токенов само по себе не является имуществом для этих целей. Ограничение на торговлю также не обязательно откладывает налогообложение.

Обязательство по передаче токенов в более позднем налоговом году может подпадать под действие правил отсроченного вознаграждения, предусмотренных разделом 409A, за исключением случаев, когда применяется исключение или освобождение от налогообложения. Если применяется раздел 409A, запуск токена или его листинг на бирже не являются автоматически допустимым событием, дающим право на выплату. Юрисконсульту следует проверить сроки поставки и любые права на отсрочку или ускорение выплаты до того, как вознаграждение будет предоставлено.

Обеспечьте практическую реализуемость соглашения

Укажите процедуры проверки кошельков, поддерживаемую сеть, ответственность за комиссии за транзакции и порядок действий в случае неудачных переводов. Согласуйте письменные условия со смарт-контрактом, регулирующим вступление в права владения или выпуск токенов, и объясните, как будут устраняться несоответствия. Включите соответствующие положения о применимом праве и разрешении споров.

Kelman PLLC оказывает помощь компаниям, работающим с цифровыми активами, в вопросах коммерческих соглашений и нормативно-правового регулирования. Если ваша компания готовит вознаграждения в виде токенов для сотрудников или консультантов, свяжитесь с нами для обсуждения структуры. Принесите предлагаемый план распределения, план выпуска токенов, структуру юридического лица и существующие трудовые или консультационные документы, чтобы в ходе проверки можно было рассмотреть соглашение в целом.

Реклама юридических услуг. Настоящая статья содержит общую информацию, а не юридическую консультацию. Обращение в фирму не устанавливает отношений «адвокат-клиент».

Источник